Para traders agressivos: No mercado volátil atual, considere assumir uma pequena posição comprada próximo aos níveis de suporte e reduzir posições ou considerar vendas a descoberto próximo aos níveis de resistência. Sempre configure ordens de stop-loss para todas as negociações.
Desempenho do Mercado de Criptomoedas: Atualmente, a capitalização total do mercado de criptomoedas é de US$ 3,09 trilhões, com o BTC representando 58,5% desse valor, aproximadamente US$ 1,8 trilhão. A capitalização de mercado das stablecoins é de US$ 306,1 bilhões, um aumento de 1,08% nos últimos 7 dias. O número de stablecoins reverteu esta semana, mostrando crescimento positivo, com a Circle sendo a principal contribuinte, com a USDT representando 60,31%.
Entre os 200 principais projetos no CoinMarketCap, a maioria teve quedas, com um pequeno número apresentando alta. Especificamente: BTC caiu 0,78% nos últimos 7 dias, SOL caiu 2,23%, SAHARA caiu 12,05%, AIOZ caiu 8,09% e PI caiu 7,85%. Após um período de declínio, o mundo cripto começou a se recuperar, mas a situação ainda não melhorou significativamente.
Esta semana, os ETFs spot de Bitcoin nos EUA registraram entradas líquidas de US$ 70,5 milhões; os ETFs spot de Ethereum nos EUA registraram entradas líquidas de US$ 312 milhões.
Previsão de Mercado (1º a 7 de dezembro):
Atualmente, o RSI está em 48,71 (faixa neutra), o Índice de Medo & Ganância está em 27 (mais alto que na semana passada, geralmente na faixa de medo) e o Índice de Temporada de Altcoins está em 37 (neutro, mais alto que na semana passada).
Faixa central do BTC: US$ 85.000-95.000
Faixa central do ETH: US$ 2.800-3.300
Faixa central do SOL: US$ 126-156
Sentimento de Mercado: O mercado ultrapassou a fase de "pânico extremo" e está se recuperando lentamente, mas, devido à teoria do ciclo de quatro anos e à venda por baleias, os preços ainda não alcançaram uma reversão em forma de V. A Bitmine continua acumulando ETH, e os ETFs spot dos EUA registraram entradas líquidas nesta semana. "Wood Sister" (uma popular investidora em cripto) está comprando na queda ações relacionadas a cripto, como Coinbase e Circle. O foco atual está na reunião do Comitê de Política Monetária do Federal Reserve em 10 de dezembro. As expectativas de corte de juros pelo mercado são altas; se ocorrer, isso geralmente significa maior liquidez, potencialmente impulsionando ativos de risco, incluindo criptomoedas. Por outro lado, se as expectativas não forem atendidas, isso pode desencadear volatilidade no mercado. Atualmente, a probabilidade de um corte de juros pelo Fed em dezembro é de 82,8%. Espera-se que o Ethereum passe pela atualização Fusaka em 4 de dezembro. Após o hack na exchange sul-coreana Upbit, o preço do SOL está sob pressão, mas as recentes entradas líquidas nos ETFs spot dos EUA têm oferecido algum suporte.
Para investidores conservadores: Quando o mercado está em uma fase de "alto medo", frequentemente é uma oportunidade para posicionamento de médio a longo prazo. Pode-se considerar compras em pequenos lotes próximos aos principais níveis de suporte para reduzir o custo médio, sem precipitar-se em assumir grandes posições.
Para traders agressivos: No mercado volátil atual, considere assumir uma pequena posição comprada próximo aos níveis de suporte e reduzir posições ou considerar vendas a descoberto próximo aos níveis de resistência. Sempre configure ordens de stop-loss para todas as negociações.
Entendendo o Presente
Revisão dos Principais Eventos da Semana
1. Em 24 de novembro, um relatório de pesquisa da CITIC Securities afirmou que o presidente do Fed de Nova York, Williams, sugeriu um possível corte de juros em dezembro, revertendo as expectativas de mercado para um corte. Atualmente, o mercado acredita em uma probabilidade de 70% de um corte de juros pelo Fed em dezembro. O Fed entrará em período de silêncio em 29 de novembro. Antes deste período, Powell não tem discursos públicos ou entrevistas agendadas. As observações de Williams podem ser o último discurso de um oficial do Fed a influenciar as expectativas do mercado.
2. Em 24 de novembro, de acordo com dados de mercado, as ações dos EUA subiram no início do pregão, com o Nasdaq subindo mais de 1,5% e o S&P 500 subindo 1%. As ações relacionadas a criptomoedas apresentaram alta geral.
3. Em 25 de novembro, a Casa Branca está tentando acelerar a melhoria das capacidades de pesquisa científica dos EUA por meio da aplicação de inteligência artificial. O presidente dos EUA, Trump, assinou uma ordem executiva na segunda-feira para lançar o programa "Missão Gênesis", exigindo que o Departamento de Energia e outras instituições de pesquisa promovam ativamente a implantação da inteligência artificial. 4. Michael Kratsios, diretor do Escritório de Política Científica e Tecnológica da Casa Branca, chamou isso de "a maior consolidação de recursos de pesquisa federal desde o programa Apollo";
5. Em 25 de novembro, o JPMorgan Chase encerrou as contas pessoais do CEO da Strike, Jack Mallers, reacendendo preocupações na indústria cripto dos EUA sobre uma onda de "desbancarização";
6. Em 27 de novembro, as principais criptomoedas se recuperaram significativamente durante a noite e esta manhã. De acordo com dados do mercado HTX, o Bitcoin recuperou-se para US$ 90.000 após uma semana, sendo cotado a US$ 90.355, um aumento de 3,83% nas últimas 24 horas.
7. Em 27 de novembro, o CEO da Tether, Paolo Ardoino, respondeu à última avaliação da S&P sobre a Tether, afirmando: "Estamos orgulhosos de ser detestados por vocês." Ardoino destacou que o sistema tradicional de classificação levou investidores a confiarem em instituições "grau de investimento", que eventualmente entraram em colapso, levando reguladores globais a questionar a independência das agências de classificação. Ele afirmou que o sistema financeiro tradicional não quer ver nenhuma empresa escapar de sua "gravidade falha", mas a Tether construiu a primeira empresa do setor com ativos sobrecapitalizados, não tóxicos e consistentemente altamente lucrativa, provando que a fragilidade do sistema antigo está deixando aqueles no poder desconfortáveis, como na história "As Roupas Novas do Imperador".
8. Em 27 de novembro, segundo a DL News, reguladores financeiros sul-coreanos pediram à Bithumb que suspendesse seu serviço de Mercados Tether, que permite que clientes comprem e vendam Bitcoin e nove altcoins de alta capitalização de mercado utilizando USDT. No entanto, todos os 10 ativos podem continuar sendo negociados no mercado coreano de Won (KRW).
9. Em 27 de novembro, a Upbit, maior exchange de criptomoedas da Coreia do Sul, divulgou que detectou retiradas anormais às 4:42 da manhã de 27 de novembro, com aproximadamente 54 bilhões de won (cerca de US$ 36 milhões) em ativos digitais relacionados à rede Solana transferidos para um endereço externo desconhecido. A Upbit arcará com todas as perdas dos clientes;
10. Em 28 de novembro, segundo notícias oficiais, a YZi Labs Management Ltd. afirmou que, como acionista majoritária da CEA Industries Inc. (NASDAQ: BNC), apresentou uma declaração preliminar de consentimento à Comissão de Valores Mobiliários dos EUA (SEC), buscando o consentimento por escrito dos acionistas para expandir o conselho de administração da empresa e adicionar diretores qualificados e experientes.
Notícias Macroeconômicas
1. Em 26 de novembro, o número de pedidos iniciais de auxílio-desemprego nos EUA para a semana encerrada em 22 de novembro foi de 216.000, ante uma expectativa de 225.000;
2. Em 28 de novembro, de acordo com o monitor de taxas de juros do Fed, a probabilidade de um corte de 25 pontos-base em dezembro é de 82,8%.
ETFs
De acordo com estatísticas, de 24 a 28 de novembro, os ETFs spot de Bitcoin nos EUA registraram uma entrada líquida de US$ 70,5 milhões; até 28 de novembro, o GBTC (Grayscale) apresentou uma saída total de US$ 24,971 bilhões, atualmente detendo US$ 15,21 bilhões, enquanto o IBIT (BlackRock) detém US$ 70,611 bilhões. A capitalização total dos ETFs spot de Bitcoin nos EUA é de US$ 119,682 bilhões.
Os ETFs spot de Ethereum nos EUA registraram uma entrada líquida de US$ 312 milhões.
O Futuro à Frente
Anúncios de Eventos
1. Bitcoin MENA será realizado de 8 a 9 de dezembro no Centro Nacional de Exposições de Abu Dhabi (ADNEC);
2. Solana Breakpoint 2025 será realizado de 11 a 13 de dezembro em Abu Dhabi.
Progresso dos Projetos
1. O verificador do airdrop da Etapa 3 da Aster será aberto em 1º de dezembro de 2025, e a coleta do airdrop começará em 15 de dezembro;
2. A quarta rodada de compensações da FTX está prevista para começar em janeiro de 2026, com o prazo de confirmação de elegibilidade possivelmente em dezembro;
3. O Ministério da Economia e Transformação Digital da Espanha anunciou que o Ato de Mercados de Ativos Cripto da UE (MiCA) será implementado em nível nacional em dezembro de 2025. O prazo para todos os 27 estados membros da UE implementarem o MiCA é julho de 2026;
4. A Sonnet BioTherapeutics, listada nos EUA, adiou sua votação de fusão para 2 de dezembro. Planeja se fundir com a Rorschach I LLC para formar a Hyperliquid Strategies e avançar sua estratégia de reservas HYPE;
5. A venda de tokens AZTEC da Aztec está programada para 2 a 6 de dezembro de 2025, usando o recém-lançado Protocolo de Leilão de Liquidação Contínua (CCA) do Uniswap. O preço inicial da venda foi definido com um valuation de US$ 350 milhões diluído, aproximadamente 75% inferior ao valuation implícito com base no último financiamento de ações.
Eventos Principais
1. 3 de dezembro: Os EUA divulgarão os números de emprego da ADP de novembro (em milhares);
2. 4 de dezembro: Os EUA divulgarão os pedidos iniciais de auxílio-desemprego para a semana encerrada em 29 de novembro (em milhares);
3. 5 de dezembro: Os EUA divulgarão o índice de preços PCE núcleo de setembro na base anual.
Desbloqueio de Tokens
1. Audiera (BEAT) desbloqueará 21,25 milhões de tokens em 1º de dezembro, no valor de aproximadamente US$ 20,26 milhões, representando 2,12% da oferta circulante;
2. Lagrange (LA) desbloqueará 12,7 milhões de tokens em 4 de dezembro, no valor de aproximadamente US$ 5 milhões, representando 1,27% da oferta circulante;
3. MYX Finance (MYX) desbloqueará 30,37 milhões de tokens em 6 de dezembro, no valor de aproximadamente US$ 77,5 milhões, representando 3,04% da oferta circulante;
4. Jito (JTO) desbloqueará 11,31 milhões de tokens em 7 de dezembro, no valor de aproximadamente US$ 5,47 milhões, representando 1,13% da oferta circulante.