As exportações sul-coreanas de semicondutores de memória em junho devem atingir recorde histórico

Mars Finance noticia que, em 22 de junho, o analista Jukan da Critini Research, citando o veículo de mídia sul-coreano de tecnologia da informação "Electronic News" nas redes sociais, afirmou que as exportações sul-coreanas de semicondutores de armazenamento em junho têm potencial para atingir um recorde histórico. O relatório indica que as exportações de semicondutores de armazenamento em junho mantiveram o impulso forte, com a demanda por IA e a escassez de oferta impulsionando simultaneamente o valor e o preço unitário das exportações. O efeito de transbordamento da escassez de HBM se espalhou para DRAM genérico, NAND e SSD, com exportações esperadas para superar o recorde histórico de US$ 37,16 bilhões estabelecido em maio. Segundo dados da Administração Aduaneira da Coreia do Sul em 22 de junho, as exportações dos principais produtos de armazenamento entre 1 e 20 de junho já ultrapassaram US$ 23 bilhões, representando mais de 60% do total de maio inteiro. Considerando o ritmo recente de crescimento em todas as categorias, as exportações totais em junho devem atingir entre US$ 38 bilhões e US$ 42 bilhões, estabelecendo um novo recorde. A concentração de embarques no final do mês geralmente eleva ainda mais os volumes de exportação. Todos os produtos de armazenamento em junho apresentaram aumento simultâneo no valor e no preço unitário, refletindo a expansão estrutural do superciclo de armazenamento para IA. Entre eles, as exportações de HBM (empacotamento multichip) aumentaram 51% em relação ao mês anterior, com grandes empresas como NVIDIA continuando a investir em data centers de IA e a oferta de HBM3E e HBM4 liderada pela SK Hynix permanecendo apertada. A concentração da capacidade de wafers no HBM reduziu a oferta de DRAM genérico, cujo preço unitário já subiu para duas a três vezes o valor do mesmo período do ano passado; somado ao retorno da demanda por PCs e smartphones, as exportações aumentaram significativamente. A construção de servidores de inferência de IA impulsionou a demanda explosiva por NAND e SSD, com aumentos mensais de 25% a 28% respectivamente. A participação dos semicondutores de armazenamento nas exportações totais de semicondutores subiu de 70% para 90%. As exportações combinadas de semicondutores de armazenamento e sistemas em junho atingiram US$ 25,5 bilhões, com as exportações totais de semicondutores em junho previstas entre US$ 42 bilhões e US$ 46 bilhões. Com desempenho robusto, as corretoras elevaram suas previsões de lucro para empresas de armazenamento. O analista da Hanwha Investment & Securities afirmou que a indústria sul-coreana de armazenamento está superando suas fraquezas por meio de dois pilares: acordos de fornecimento a longo prazo e HBM, e mesmo em uma eventual desaceleração do setor, o lucro operacional não cairá tão severamente quanto no passado.