Procuradores federais emitiram intimações ao JPMorgan Chase, Bank of America e Wells Fargo como parte de uma investigação sobre se os bancos encerraram ilegalmente contas de clientes por motivos políticos, relatou o Wall Street Journal na quarta-feira.
O Escritório do Procurador dos Estados Unidos em Washington, D.C., chefiado por Jeanine Pirro, emitiu as intimações, algumas remontando ao ano passado, solicitando listas de indivíduos desbancarizados e as explicações dos bancos para os encerramentos. Os promotores estão examinando se as rescisões violaram a Lei de Reforma, Recuperação e Aplicação de Instituições Financeiras de 1989, uma lei tradicionalmente usada para processar fraudes relacionadas a bancos. A Bloomberg também relatou a investigação na quarta-feira.
Para a indústria de cripto, a investigação equivale a uma investigação governamental formal sobre o que os defensores chamam há muito tempo de Operation Chokepoint 2.0: um padrão de encerramento de contas em grandes bancos durante 2022 e 2023 que executivos de ativos digitais disseram ter como alvo os envolvidos em cripto.
O Recorde do Chokepoint 2.0
A frase Operation Chokepoint 2.0 empresta do original Operation Choke Point, um programa do Departamento de Justiça dos EUA de 2013, durante o governo Obama, que pressionou bancos a cortar vínculos com indústrias consideradas de alto risco pelos autoridades. Executivos de cripto aplicaram o rótulo ao que descreveram como um esforço coordenado para restringir o acesso bancário a empresas de ativos digitais durante a administração Biden.
Documentos do FDIC obtidos pela Coinbase por meio de um pedido da Lei de Liberdade de Informação mostraram que funcionários da agência aconselhavam bancos a evitar ou limitar relacionamentos com clientes de cripto a partir de 2022. Um relatório de 2023 do Comitê de Serviços Financeiros da Câmara identificou pelo menos 30 entidades cortadas por meio de orientação regulatória informal e pressão supervisória.
Entre aqueles que documentaram encerramentos: o fundador da Uniswap, Hayden Adams, disse que o JPMorgan encerrou suas contas pessoais em janeiro de 2022 sem explicação. O CEO da Swan Bitcoin, Cory Klippsten, disse que o Citigroup encerrou as contas da sua empresa e pessoais no final de 2022. O fundador da Frax Finance, Sam Kazemian, disse que funcionários do JPMorgan lhe disseram em dezembro de 2022 que o banco estava encerrando contas de qualquer pessoa cuja renda principal fosse cripto.
Onde está a investigação
JPMorgan e Bank of America confirmaram anteriormente investigações relacionadas em arquivos regulatórios. A JPMorgan divulgou em seu relatório trimestral de novembro de 2025 que estava enfrentando "análises, investigações e processos legais" relacionados à ordem executiva de Trump de agosto de 2025 sobre o desbancamento. O banco afirmou que seu código de conduta proíbe o encerramento de contas por motivos políticos ou religiosos e expressou apoio aos esforços da administração para acesso à financeira. O Bank of America fez uma divulgação semelhante aproximadamente no mesmo período.
O escritório de Pirro abriu suas investigações independentemente, relatou o WSJ. O Escritório do Controlador da Moeda não enviou encaminhamentos ao Departamento de Justiça; os promotores conduziram a investigação sem uma transferência regulatória.
As intimações ampliam uma campanha mais ampla que começou com a ordem executiva de Trump de agosto de 2025, orientando os reguladores a revisar as políticas dos bancos quanto a discriminação política ou religiosa. O OCC respondeu em setembro, solicitando dados sobre desbancarização dos nove maiores bancos que supervisiona. A Administração de Pequenas Empresas enviou diretrizes semelhantes a mais de 5.000 bancos.
Exposição de Conformidade para Cripto Institucional
Os bancos agora enfrentam pressão simultânea do ramo executivo para documentar suas práticas de fechamento de contas e exposição legal caso esses registros revelem um padrão discriminatório. Para empresas de criptomoedas institucionais, a investigação adiciona uma nova camada de incerteza às relações bancárias que elas passaram 2024 e 2025 reconstruindo após a onda de fechamentos de 2022-2023.
Empresas que dependem de canais bancários tradicionais para operações de tesouraria, custódia de fundos de clientes ou processamento de pagamentos veem a descoberta do DOJ sobre desbancarização ilegal como uma determinação de que as interrupções passadas foram ilegais, não decisões comerciais discricionárias.
O cenário regulatório mudou. No início deste mês, o Federal Reserve, o OCC e o FDIC removeram conjuntamente a linguagem sobre "risco de reputação" das diretrizes de supervisão interagências, eliminando um dos principais fundamentos utilizados pelos bancos para justificar restrições a clientes de criptoativos. O Custodia Bank, um emprestador de ativos digitais com sede em Wyoming cujo pedido de conta principal no Federal Reserve foi negado, apresentou uma petição à Suprema Corte em maio solicitando revisão, com o prazo final para apresentação completa estendido para 11 de julho.
Se as intimações do DOJ levarem a acusações, acordos ou ordens de consentimento, isso determinará o quanto de força de aplicação sustenta o esforço de reforma do desbancarização da administração. Nenhum banco foi acusado e o escritório do DOJ não fez nenhuma declaração pública sobre o escopo ou cronograma da investigação.